Меню

Анализ фондового рынка

Фундаментальный анализ отраслей фондового рынка и его структур – это анализ экономических и политических факторов экономики различных стран. В общем, фундаментальный анализ общего состояния всех структур фондового рынка гораздо сложнее, чем анализ валютно-биржевого рынка. Так как в фундаментальном анализе фондового рынка, важно брать в учет не только политические и экономические моменты многих стран, но также анализировать состояние на уровне одного предприятия.

Помимо этого, фундаментальный анализ всех частей фондового рынка производится на трех уровнях анализа:

— анализ на макроуровне;
— анализ на микроуровне;
— анализ на мезоуровне. Остановимся на них подробнее.

Макроуровень или макроэкономический анализ фондового типа рынка, выражается в экономическом состоянии страны в целом.
Здесь анализируют влияние политических и экономических моментов на формирование и анализ в частности фондового рынка.

Наиболее значимые показатели макроэкономического анализа фондового рынка это:
— базовая процентная ставка какой либо страны. Ее изменение сильно влияет на цену акций. Повышение процентной ставки ведет к снижению акций, а снижение процентной ставки, наоборот, сопутствует их росту.

— объем ВВП и ВНП. С ростом данных показателей растут и объемы производства различных компаний, что влияет на показатели активности и анализа фондового рынка.

— Следующий показатель, это состояние рынка занятости (Nonfarm Payrolls, Unemployment rate и т.п.) — благоприятная ситуация на рынке труда, способствует повышению тренда на фондовом рынке труда.

— состояние экономической активности. На него сильно влияют индексы деловой (предпринимательство) активности — ISM в области производства и услуг. Благодаря увеличению этих показателей, улучшается обстановка на фондовом рынке.

— падение или рост потребительского спроса. Его уровень анализируется с помощью этих показателей: Personal spending, Personal income, Retail sales, Consumer confidence.

— политические факторы. К ним относятся: политическая поляризация всего населения, устойчивость власти, опасность проведения национализации и другие. 

Мезоуровень. Анализ и выявление перспективных структур экономики.
При анализе мезоуровня, часто пользуются фондовыми индексами. Среди них, наибольшей популярностью фондовом рынке пользуются индексы Dow Jones:
— Dow Jones and Industrial Average, сокращенно DJIA, который отражает динамику формирования промышленных секторов.
— Dow Jones and Transportation Average, сокращенно DJTA, отвечающий за транспортный сектор.
— Dow Jones and Utilities Average, кратко DJUA, объединяющий воедино компании, занимающиеся электроснабжением и газоснабжением.
Также, большим спросом на фондовом рынке пользуются индексы NASDAQ.

К примеру, индекс под названием NasdaqFinancial-100, можно подсчитать используя акции финансовых компаний.
Далее, такие индексы как Nasdaq Industrial, Bank, Transportation, Insurance, Telecommunications, Computer, Biotechnology, Nasdaq Other Finance, показывают колебания курсов акций, промышленных компаний, банков, транспортных, страховых, телекоммуникационных, и компьютерных компаний, компаний занимающихся биотехнологиями и других финансовых учреждений.
Микроуровень. Анализ состояния отдельной компании.

Остановившись на одной из перспективных отраслей, главное правильно выбрать нужную компанию, акции которой наиболее выгодно приобрести. Опытных инвесторов, которые пользуются фундаментальным анализом фондового рынка, в первую очередь интересуют акции, внутренняя цена которых больше чем рыночная. Эти акции — объекты для потенциальных инвестиций.

Также при анализе фондового рынка необходимо учитывать такую информацию как:
— Воздействие различных регулирующих организаций. Для примера, организации производящие косметику, лекарства, большую роль имеет отношение к их продукции и исследованиям и анализу такой организации как — FDA. Абсолютно все лекарства, должны пройти определенное количество стадий апробации.

— Рекомендации рейтинговых агентств, аналитиков. Стоимость акций различных компаний, зависит от понижения или повышения их рейтинга ведущими мировыми аналитическими агентствами.

— Выход новостей в обществе «слияний и поглощений». Реакция происходит следующим образом: ценные бумаги покупающей компании резко падают, а вот покупаемой – растут. Причиной этого является, большие финансовые вложения, при покупке даже маленькой фирмы.
— Повышение или же понижение дивидендов какой либо компании. 

— Обратный выкуп на фондовый рынок дополнительных акций. В случае если компания выкупает свои акции назад, это расценивается фондовым рынком как хороший признак. И если при анализе выявляется что спрос на акции повышается, будет повышаться и их цена.

— Государственные заказы. Когда фирма получает государственный заказ, это способствует росту ее акций. Причина в том, что объемы госзаказов довольно большие и они оплачиваются обычно без задержек.

Здесь были приведены только самые основные списки корпоративных новостей, но многие трейдеры анализирующие фондовый рынок, этим обычно не ограничиваются.


Распечатать

C чего начать

Типы

Анализ

Обучение

Инвестиции

«Поделиться»

18+

обновить